A06 — Finanças, orçamento, custos e contabilidade

Objetivo: compreender decisões financeiras, registros contábeis e planejamento orçamentário empresarial e público.

1. Matemática financeira

Capital, juros, taxa, prazo e montante formam a base. Juros simples incidem sobre o principal; compostos, sobre o saldo acumulado. Taxas devem ser convertidas para períodos equivalentes antes da comparação.

2. Séries e amortização

Séries de pagamentos podem ser postecipadas, antecipadas ou diferidas. SAC amortiza valor constante e produz prestações decrescentes; Price mantém prestações constantes com composição variável entre juros e amortização.

3. Fluxo de caixa e investimentos

O fluxo organiza entradas e saídas no tempo. VPL desconta fluxos à taxa mínima de atratividade; TIR é a taxa que zera o VPL; payback mede tempo de recuperação, com limitações próprias.

4. Risco, retorno e custo de capital

Maior risco tende a exigir maior retorno. O custo de capital representa a remuneração exigida pelos financiadores. Estrutura de capital combina recursos próprios e de terceiros e influencia risco e valor.

5. Capital de giro e financiamento

Capital de giro sustenta o ciclo operacional. Gestão de caixa, clientes, estoques e fornecedores afeta liquidez. Fontes de longo prazo devem ser compatíveis com duração, risco e retorno dos investimentos.

6. Demonstrações e indicadores

Balanço apresenta posição patrimonial; DRE mostra desempenho; fluxo de caixa evidencia movimentações financeiras. Indicadores de liquidez, endividamento, atividade e rentabilidade auxiliam análise, mas dependem de contexto.

7. Contabilidade geral, de custos e gerencial

Contabilidade geral registra patrimônio e resultado conforme normas. Contabilidade de custos mensura recursos consumidos. Contabilidade gerencial adapta informações para planejamento, decisão e controle internos.

8. Métodos de custeio e análise gerencial

Custeio por absorção incorpora custos de produção; variável separa custos fixos e variáveis; ABC atribui custos por atividades. Margem de contribuição e ponto de equilíbrio apoiam decisões de volume e mix.

9. Orçamento empresarial

O orçamento traduz planos em números, integra áreas e permite controle por comparação entre previsto e realizado. Orçamento base zero exige justificar gastos a partir da necessidade, sem simplesmente repetir o histórico.

10. Orçamento público

PPA orienta objetivos plurianuais, LDO conecta planejamento ao orçamento anual e LOA estima receitas e fixa despesas. O ciclo inclui elaboração, aprovação, execução e controle, com receitas, despesas, créditos adicionais e restos a pagar.